Inflation Hedge เมื่อเฟดขึ้นดอกเบี้ย ทองคำจะลงจริงหรือ? เป็นที่รู้กันดีอยู่แล้วว่า ทองคำ มักสัมพันธ์กับเงินเฟ้อ เมื่อไหร่ที่เงินเฟ้อเริ่มสูง ทองก็มักจะบินสูงตามอย่างที่ใครๆหลายคน คนเฒ่าคนแก่มักจะพูดว่า ข้าวยากหมากแพง อะไรๆก็แพง ทองก็ยิ่งแพงแสนแพงนั่นแหละ แล้วกับสถาบันการเงินระดับโลกล่ะ อย่างเฟด FED เรากลับให้นิยามทองคำว่าเป็น Inflation Hedge หรือที่แปลว่า สินทรัพย์ที่ใช้ป้องกันเงินเฟ้อ อ้าว.....ฟังแล้วงงละสิ มันเป็นยังไง ไหนเล่าสิ มาแอดจะเล่าให้ฟังนะ ส่วนใหญ่แล้ว FED หรือธนาคารกลางสหรัฐ เวลาจะขึ้นดอกเบี้ย หลายคนมักเข้าใจว่ามันจะส่งผลลบต่อราคาทองคำ ทองจะลง แล้วทีนี้มันก็เลยเป็นที่ตั้งข้อสงสัยกันว่า แบบนี้ถ้าเงินเฟ้อมา ทองคำก็ต้องเป็นขาลงใช่มั้ย เพราะเดี๋ยวเค้าก็จะขึ้นดอกเบี้ย ใช่สิดอกเบี้ยธนาคารกับดอกเบี้ยที่แท้จริงนั้นมันต่างกันไงละ อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริง = อัตราดอกเบี้ย ณ ปัจจุบัน – อัตราเงินเฟ้อ หากเฟดขึ้นดอกเบี้ย ในขณะที่อัตราเงินเฟ้อคงที่ จะส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงเป็นบวก แบบนี้ทองจะโดนทุบ หรือหากเฟดขึ้นดอกเบี้ย 1% แต่อัต
บทความ
Bond yield &Gold พันธบัตรที่สัมพันธ์ุโดยตรงกับทอง Bond Yield คืออะไร Bond Yield หรืออัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล เป็นผลตอบแทนที่นักลงทุนคาดหวังจากการถือครองพันธบัตรรัฐบาล ซึ่งผู้ลงทุนจะได้ผลตอบแทนในรูปของ "ดอกเบี้ย" จากการถือพันธบัตรนั้นๆ เปรียบเหมือนเราเอาเงินไปฝากธนาคาร เมื่อถือครบ 1 ปี เราก็จะได้ดอกเบี้ยเข้าบัญชีเงินฝากตามที่ธนาคารกำหนดไว้ เช่น ได้ดอกเบี้ย 0.5% หรือ 1% ต่อปี สำหรับ Bond Yield หรือพันธบัตร เป็นตราสารหนี้ที่มีความเสี่ยงต่ำ และมีการกำหนดว่า ในการลงทุนในพันธบัตรนั้นๆ จะได้รับดอกเบี้ยเท่าไหร่ต่อปี เช่น 2% ต่อปี และมีระยะเวลาลงทุน่ากัน ตามแต่ละปี 1 ปี 5 ปี และ 10 ปี โดยถ้าเป็นพันธบัตรระยะสั้นจะได้ผลตอบแทนต่ำ และหากเป็นพันธบัตรระยะยาว ก็จะได้ผลตอบแทนที่สูงขึ้น คล้ายๆ กับการฝากประจำของธนาคาร 👉👉👉 Bond Yield ที่นักลงทุนทั่วโลกให้ความสนใจคือ พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี (10-year Treasury Yield) ทำไมเราต้องให้ความสำคัญกับ Bond Yield? ตามทฤษฎีการเงิน ดอกเบี้ยหรือ Bond Yield ในตลาดถือเป็นอัตราคิดลด หรื
สำหรับใครที่เทรดทออยู่ ก็จะทราบดีว่า อีกหนึ่งปัจจัยที่ทำให้ราคาการเคลื่อนที่ นอกจากการประกาศดอกเบี้ยหรือภาวะ วิกฤต ต่างๆ ก็ยังมีอีกหนึ่งปัจจัยอีกหนึ่งที่นักลงทุนต้องจับตามอง นั้นคือ กองทุน SPDR หลายคนอาจจะงง ว่า กองทุนอะไรว่ะ ซื้อขายที...กระทบทองคำทั้งตลาด วันนี้เราจะไปทำความรู้จัก SPDR ให้มากขึ้น กองทุน SPDR คืออะไร ❓ กองทุน SPDR หรืออาจจะรู้จักกันในชื่อ SPDR Gold Trust เป็น กองทุนทองคำที่ใหญ่ที่สุดในโลก ได้จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ถึง 4 แห่ง ได้แก่ ตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์ก, ตลาดหลักทรัพย์ญี่ปุ่น, ตลาดหลักทรัพย์สิงคโปร์ และตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง โดยมีผู้หารกองทุน World Gold Trust Services, LLC และผ่านตัวแทนขายโดย State Street Global Advisors ความแตกต่าง กองทุน SPDR กับกองทุนทองคำอื่น 📌 เป็นกองทุนที่ซื้อทองแท่ง 100 เปอรเซ็นและ ซื้อผ่านเงินสด ไม่ได้ถือรูปแบบ ตราสารอนุพันธ์ โดยทองคำที่ซื้อจะถูกจัดเก็บ HSBC Bank ที่ประเทศสหรัฐอเมริกา และการซื้อขายทองคำของกองทุน SPDR ก็เป็นระดับหลายพันตัน นั้นจึงทำให้เกิดผลต่อตลาดทอง และเนื่องด้วยซื้อแต่ทองแท่ง 100 หลังจากหักค่าบริหารกองทุน จึงทำ
จากตอนที่แล้ว เราทำความรู้จักถึงความแต่ต่างระหว่างราคาทองไทย และ ทองโลก ไปแล้ว วันนี้จะทำความแตกต่างระหว่างการขายซื้อทองแท่ง และ gold spot แตกต่างกันอย่างไร และ ข้อดีและข้อเสีย แต่ละรูปแบบเหมาะสมกับใครบ้าง ซื้อGold Spot 📈 คือการซื้อขายทองคำในตลาดโลก เรียกในชื่อ Gold Spot แต่การซื้อทองของ Gold Spot เราจะไม่ได้เห็นทองเป็นรูปร่างแต่จะมาในรูปแบบเอกสารสัญญาแทน โดยที่เราจะได้กำไรจากการขึ้นลงของราคาทองคำ โดยหน่วยของทอง Gold Spot นั้น เงินดอลล่าร์ (USD) ต่อน้ำหนัก 1 ออนซ์ (Ounce) และติดตามราคาอย่าง Real Time 24 ชั่วโมง จันทร์ ถึง วันศุกร์ ณ ปัจจุบัน เราสามารถซื้อขายทอง Gold Spot ได้ง่ายขึ้น เพราะเราสามารถซื้อขายผ่านโบรคเกอร์ Forex และการเข้ามาของ โบรคเกอร์ Forex ในการซื้อขายทองนั้น ก็ทำให้เราได้ประโยชน์และสิทธิประโยชน์จากโบรคเกอร์ forex และอีกหนึ่งสิ่งที่โบรคเกอร์ forex จะให้ผู้ลงทุน นั้นคือ Leverage ก็จะทำใช้เราซื้อทองได้มากขึ้นโดยใช้จำนวนเงินเท่าเดิม (ปล.Leverage มีความเสี่ยงสูงมาก หากไม่มีการศึกษาเรื่องการใช้งานLeverage อาจทำให้เงินในของเราสูญเสียจนหมด) ข้อดี✅ 1.ซื้อขายทองคำได้ 24
ทราบหรือไม่ว่า ราคาทองโลก และ ราคาทองไทย ราคาไม่ตรงกัน วันนี้เราจะมาหาคำตอบว่าทำไมว่าราคาทองคำไทยและทองคำโลก ถึงไม่เท่ากัน ทองคำโลก หรือ Gold Spot ✅ เป็นตลาดที่มีการซื้อขายคำตลอด 24 ชั่วโมง และทำการตลอด 24 ชั้วโมง แบบ Realtime และมาตรฐานของทองที่ซื้อขายกันในตลาดนี้ต้องมีความบริสุทธิ์ไม่ต่ำกว่า 99.5% หากใครเทรด Forex นั้นบางโบรคก็กำหนดชื่อเรียกเป็น Gold เฉยๆ หรือ XUDUSD ( XUD หมายถึง ธาตุทอง ) ซึ่งปัจจัยที่ส่งผลต่อการเคลือนที่ของราคาทองคำโลกนั้น ก็มีแหลายปัจจัย ตัวอย่างเช่น ดอกเบี้ยประเทศมหาอำนาจ ข่าวสำคัญต่างๆ หรือโรคระบาด จนกระทั้งสงคราม ทองคำโลก มักจะถูกเรียกในชื่อว่า หลุม หลบภัยทางการเงิน เพราะโลกเกิดวิกฤษต่างเกิดขึ้น คนจะเทขายเงินตราและไปซื้อทองคำแทนเพื่อความปลอดภัย ราคาทองไทย 💦 ราคาทองคำไทยนั้นจะรับราคามาจากราคา Gold Spot แต่สิ่งที่คำนวณเพิ่มเติ่มนั้นคือ อัตราแลกเปลี่ยนค่าเงิน และ ค่า Premium (ค่าดำเนินการในการนำเข้าและส่งออก) นั้นจึงทำให้ราคา ทองคำโลก หรือ Gold Spot กับ ราคาทองคำไทย ต่างกัน โดยหน่วยของราคาทองคำไทยนั้น บาท/ทองคำ 1 บาท โดยราคาของไทยนั้นไม่ได้เปลี่ยน
แนวโน้มราคาทองคำ ประจำวันที่ 20 สิงหาคม 2564 วิเคราะห์ทิศทางทองคำจากปัจจัยต่างๆ 👋 ทองคำตลาดนิวยอร์กปิดลบเมื่อคืนนี้โดยได้รับแรงกดดันจากการแข็งค่าของสกุลเงินดอลลาร์ รวมทั้งการที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ส่งสัญญาณว่าจะเริ่มปรับลดวงเงินในโครงการซื้อพันธบัตรตามมาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) ในปีนี้ 👋 กรรมการเฟดมองว่า เศรษฐกิจสหรัฐได้บรรลุเป้าหมายเงินเฟ้อแล้ว และการขยายตัวของการจ้างงานก็ใกล้จะอยู่ในระดับที่น่าพอใจ"อย่างไรก็ดี กรรมการเฟดส่วนใหญ่มีความเห็นว่า การจ้างงานยังไม่อยู่ในภาวะที่ "มีการขยายตัวอย่างต่อเนื่องและยั่งยืน" ซึ่งเป็นเกณฑ์สำคัญที่เฟดกำหนดไว้ก่อนที่จะพิจารณาเรื่องการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย โดยกรรมการเฟดย้ำว่า การปรับลดวงเงิน QE ควรต้องเกิดขึ้นก่อน และการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยจะยังไม่เกิดขึ้นจนกว่ากระบวนการปรับลดวงเงิน QE จะเสร็จสิ้นดอลลาร์ วิเคราะ ห์ข่าวเกี่ยวกับทอง 7:30pm CAD Core Retail Sales m/m XAUUSD กราฟราย4H วิเคราะห์มุมมองทองและแนวโน้ม: เป็นกลาง จากกราฟ4H ราคาวิ่งในลักษณะของไ
แนวโน้มราคาทองคำ ประจำวันที่ 19 สิงหาคม 2564 วิเคราะห์ทิศทางทองคำจากปัจจัยต่างๆ 👋 ทองคำตลาดนิวยอร์กปิดลบเมื่อคืนนี้ เนื่องจากนักลงทุนชะลอการซื้อขายก่อนที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะเปิดเผยรายงานการประชุมประจำเดือนก.ค. โดยตลาดทองคำนิวยอร์กปิดทำการซื้อขายก่อนที่คณะกรรมการเฟดจะเผยแพร่รายงานดังกล่าว 👋 ปัจจุบัน เฟดซื้อพันธบัตรตามมาตรการ QE อย่างน้อย 120,000 ล้านดอลลาร์/เดือน โดยเฟดซื้อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐวงเงิน 80,000 ล้านดอลลาร์/เดือน และซื้อตราสารหนี้ที่มีสินเชื่อที่อยู่อาศัยเป็นหลักประกันการจำนอง (MBS) ในวงเงิน 40,000 ล้านดอลลาร์ วิเคราะ ห์ข่าวเกี่ยวกับทอง 7:30pm CAD ADP Non-Farm Employment Change USD Philly Fed Manufacturing Index USD Unemployment Claims XAUUSD กราฟราย4H วิเคราะห์มุมมองทองและแนวโน้ม: เป็นกลาง จากกราฟ4H ราคาหลุดออกจากกรอบเส้นเทรนไลน์ ทำให้ขาลงกลับมาได้เปรียบอีกครั้ง โดยราคาต้องไม่กลับเข้าไปในโซนไซด์เวย์จึงจะเป็นขาลงที่ชัดเจน หากราคาวิ่งกลับขึ้นไ
แนวโน้มราคาทองคำ ประจำวันที่ 18 สิงหาคม 2564 วิเคราะห์ทิศทางทองคำจากปัจจัยต่างๆ 👋 ทองคำตลาดนิวยอร์กปิดลบลงมาเล็กน้อย เนื่องจากการแข็งค่าของสกุลเงินดอลลาร์เป็นปัจจัยกดดันตลาด นอกจากนี้ นักลงทุนยังเทขายทองคำในฐานะสินทรัพย์ที่ปลอดภัย หลังตัวเลขการผลิตภาคอุตสาหกรรมของสหรัฐขยายตัวแข็งแกร่งในเดือนก.ค. วิเคราะ ห์ข่าวเกี่ยวกับทอง 7:30pm CAD CPI m/m CAD Common CPI y/y CAD Median CPI y/y CAD Trimmed CPI y/y CAD Core CPI m/m 9:30pm USD Crude Oil Inventories 1:00am USD FOMC Meeting Minutes XAUUSD กราฟราย1H วิเคราะห์มุมมองทองและแนวโน้ม: เป็นกลาง จากกราฟ 1H ราคายังวิ่งอยู่ในเทรนขาขึ้นในรูปแบบขั้นบันได โดยลงมาพักตัวตามแนวรับแล้วขึ้นต่อ โดยกลับไปทดสอบแนวต้าน 1789 อีกครั้ง โดยหากสามารถยืนเหนือ แนวต้านนี้ไปได้ จะยังคงเป็นเทรนขาขึ้นต่อไปอีกสักระยะ แต่หากไม่ใช่ หากไม่สามารถยืนหนือแนวต้านนี้ไปได้ จะเกิดการร่วงลงอย่างรุนแรงเนื่องจากเกิดแพทเ
แนวโน้มราคาทองคำ ประจำวันที่ 17 สิงหาคม 2564 วิเคราะห์ทิศทางทองคำจากปัจจัยต่างๆ 👋 ทองคำตลาดนิวยอร์กปิดบวกติดต่อกัน โดยได้แรงหนุนจากการเปิดเผยผลสำรวจดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐที่ลดลงเกินคาด ซึ่งกระตุ้นให้นักลงทุนเข้าซื้อสัญญาทองคำในฐานะแหล่งลงทุนที่ปลอดภัย ผลสำรวจระบุว่า ดัชนีความเชื่อมั่นของผู้บริโภคสหรัฐร่วงลงสู่ระดับ 70.2 ในเดือนส.ค. ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ปี 2554 จากระดับ 81.2 ในเดือนก.ค. และต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ว่าอาจจะทรงตัวที่ระดับ 81.2 โดยการแพร่ระบาดอย่างรวดเร็วของไวรัสโควิด-19 สายพันธุ์เดลตาส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของผู้บริโภ วิเคราะ ห์ข่าวเกี่ยวกับทอง 7:30pm CAD Foreign Securities Purchases USD Core Retail Sales m/m USD Retail Sales m/m 8:15pm USD Industrial Production m/m XAUUSD กราฟราย1H วิเคราะห์มุมมองทองและแนวโน้ม: ขาขึ้นระยะสั้น จากกราฟ 1H ราคายังวิ่งอยู่ในเทรนขาขึ้นในรูปแบบขั้นบันได โดยจะเป็นการพักตัวแล้วขึ้นต่อ ซึ่งจุดแนวต้านสำคัญที่ 1